Versicherung: Entdecken Sie die aktuellen Reformen, die durch das Gesetz Pacte eingeführt wurden

In einem Kontext schnellen Wandels auf dem Lebensversicherungsmakrt, führt das kürzlich verabschiedete Gesetz Pacte eine Reihe wesentlicher Reformen ein, die darauf abzielen, diesen wichtigen Sparbereich in Frankreich zu modernisieren und zu beleben. Angesichts zunehmender Konkurrenz zwischen Versicherern wie Groupama, AXA und Allianz sowie wachsender Erwartungen der Sparer hinsichtlich Transparenz und Innovation, definieren diese Maßnahmen die Spielregeln neu. Zwischen der beispiellosen Möglichkeit, bestimmte Verträge teilweise zu übertragen, einer verbesserten Information über Leistung und Gebühren, sowie einem Anreiz, mehr grüne und solidarische Fonds zu integrieren, möchte diese Reform den aktuellen Herausforderungen begegnen und gleichzeitig neue Sparmöglichkeiten bieten. Im Vergleich zu historischen Praktiken öffnen diese Änderungen interessante Perspektiven für bedeutende Akteure wie La Banque Postale, CNP Assurances oder Generali, unter anderen.

Obwohl die Frage der vollständigen Übertragbarkeit von Lebensversicherungsverträgen noch nicht vollständig gelöst ist, wurde mit der Annahme von Änderungen, die eine begrenzte Übertragung innerhalb derselben Versicherungsgesellschaft ermöglichen, ein wichtiger Schritt gemacht. Diese Initiative stammt aus langen und manchmal angespannten Verhandlungen zwischen verschiedenen Beteiligten, darunter Versicherer, Fintechs, Sparkassenvereinigungen und auch Regierungsvertreter. In jedem Fall wird Transparenz jetzt als oberstes Prinzip angesehen, mit verschärften Anforderungen an die Kommunikation von Gebühren und Renditen, wodurch die Versicherer deutlich verantwortungsvoller gegenüber ihren Kunden werden.

Die neuen Regeln zur Übertragbarkeit von Lebensversicherungsverträgen mit dem Gesetz Pacte

Die Übertragbarkeit von Lebensversicherungsverträgen war lange ein sensibler Punkt in Frankreich. Bis vor Kurzem war es nicht möglich, einen Vertrag von einer Versicherungsgesellschaft zu einer anderen zu übertragen, ohne die angesammelten Steuervergünstigungen zu verlieren. Das Gesetz Pacte schlägt eine teilweise, aber bedeutende Entwicklung vor: die interne Übertragbarkeit. Das bedeutet, dass Sie nun unter bestimmten Bedingungen Ihren Versicherer bitten können, einen alten Vertrag in einen neueren zu übertragen, ohne die Steuervorteile zu verlieren, aber nur, wenn dieser Transfer im selben Versicherungsunternehmen bleibt. Diese Option zielt darauf ab, Ihnen den Zugang zu jüngsten Innovationen zu ermöglichen, insbesondere bei Anlageoptionen und oft günstigeren Gebühren.

Konkret erweitert diese Maßnahme die Möglichkeit des sogenannten „Fourgoussage“, das zuvor nur den Übergang von einem Monofond- Vertrag in einen Multi-Fond- Vertrag in Eurofonds betraf. Die Neuerung besteht darin, dass jetzt auch Übertragungen zwischen Multi-Fond-Verträgen erlaubt sind, was eine größere Flexibilität bietet. In der Praxis bedeutet dies, dass Sie, wenn Sie einen noch recht klassischen Vertrag bei AXA oder Macif besitzen, diesen in einen moderneren Vertrag mit erweiterten Investitionsoptionen umwandeln können.

Hier ist, was Sie über dieses System wissen sollten:

• 📌 Beschränkung auf denselben Versicherer: Der Transfer muss zwingend innerhalb derselben Gesellschaft erfolgen, z. B. bei Allianz oder BNP Paribas.
• 📌 Vermeidung von Alterseffekten: Der steuerliche Wert des Vertrags bleibt erhalten, was oft schwerwiegende Enttäuschungen für die Sparer vermeidet.
• 📌 Erweiterung auf Multi-Fond-Verträge: Alle Vertragstypen, auch Multi-Fond, können betroffen sein.
• 📌 Jährliche Informationspflicht: Ihr Versicherer muss Sie jetzt jährlich über diese Möglichkeit informieren.

Professionelle Anbieter wie LCL oder CNP Assurances bemühen sich aktiv, dieses System zu fördern, da es einen attraktiven und treuen Kundenbindungshebel darstellt. Dennoch bleibt es ein erster Schritt, weit entfernt von der vollständigen Übertragbarkeit, die einen vollständigen Versichererwechsel ermöglichen würde – ein sensibles Thema, das noch untersucht wird.

Kriterium 🔍	Situation vor Gesetz Pacte 🚫	Situation nach Gesetz Pacte ✅	Betroffene Versicherer 🏢
Übertragung zwischen Gesellschaften	Ohne Steuervergünstigungen nicht möglich	Verboten (außer innerhalb derselben Gesellschaft)	Groupama, AXA, Allianz, BNP Paribas
Übertragung innerhalb derselben Gesellschaft	Selten erlaubt	Erlaubt mit Erhaltung der Steuerhistorie	La Banque Postale, Generali, Macif
Betroffene Vertragstypen	Nur Monofond in Eurofonds auf Multi-Fond	Alle Verträge (Monofond & Multi-Fond)	CNP Assurances, LCL
Jährliche Information für den Sparer	Nicht obligatorisch	Obligatorisch seit 2022	AXA, Allianz, Groupama

Praktische Implikationen für Sparer

Für den Sparer ist diese Reform daher ein bedeutender Fortschritt. Stellen Sie sich eine Person vor, die seit 15 Jahren einen Vertrag bei Generali mit einer klassischen Eurofondsanlage führt, die wenig Ertrag bietet. Jetzt kann sie ihr Versicherungsunternehmen bitten, diesen in einen leistungsfähigeren Vertrag umzuwandeln, der beispielsweise Fonds mit Euro-Growth oder diversifizierte Einheiten-Account bietet, ohne die Steuervergünstigungen aufgrund der alten Vertragslaufzeit zu verlieren. Diese Maßnahme soll theoretisch das Vermögen erhöhen und mehr Flexibilität bieten.

Vor der Durchführung dieses Transfers sollte jedoch geprüft werden, ob der neue vorgeschlagene Vertrag tatsächlich Vorteile bietet (geringere Gebühren, bessere Renditen, reichhaltigere Optionen) und ob das Risiko/Rendite-Verhältnis passt. Solche Beratungen werden oft von renommierten Akteuren wie BNP Paribas oder LCL angeboten. In jedem Fall wird die Aufmerksamkeit künftig verstärkt auf die vorab erfolgte Kommunikation durch eine erhöhte Informationspflicht gelegt.

Die Auswirkungen des Gesetzes Pacte auf Übertragungen zu Altersvorsorgeplänen (PER)

Ein weiterer wichtiger Aspekt des Gesetzes Pacte betrifft die Möglichkeit, einen Teil des Sparvolumens aus der Lebensversicherung auf Altersvorsorgepläne (PER) zu übertragen. Diese, die mehrere Systeme wie Perp oder Madelin ersetzt haben, sind darauf ausgelegt, eine flexiblere und steuerlich vorteilhafte Lösung für die Altersvorsorge zu bieten.

Mit den neuen Reformen können Vertragsinhaber von Lebensversicherungen bis zum 1. Januar 2026 (Verlängerung einer ursprünglich kürzeren Frist) von einer Transfermöglichkeit zu einem PER profitieren, mit doppeltem steuerlichem Anreiz:

• 💡 Steuerbefreiung auf Veräußerungsgewinne bis zu 9.200 € für Einzelpersonen, 18.400 € für Paare bei der Übertragung.
• 💡 Abzug der auf den PER eingezahlten Beträge von den steuerpflichtigen Einnahmen, um die Steuerlast zu senken.

Diese Maßnahme fördert stark die Einrichtung und Entwicklung der PERs, indem sie einen Teil des Vermögens in die Altersvorsorge lenkt und gleichzeitig die günstige steuerliche Behandlung der ursprünglichen Lebensversicherung nutzt. Akteure wie Avenir Mutuel und La Banque Postale haben diese Dynamik rasch in ihr Angebot aufgenommen und bieten kombinierte Lösungen an, um den Transfer transparent und sicher zu gestalten.

Allerdings ist es wichtig, diese Entscheidung gut zu durchdenken, da der PER zwar Vorteile bietet, aber weniger liquide ist als die klassische Lebensversicherung. Für betroffene Sparer bedeutet dies, ihre Anlagehorizonte und Liquiditätsbedürfnisse zu berücksichtigen.

Hauptmerkmale 🔍	PER	Lebensversicherung	Wichtigste Akteure 💼
Steuerliche Behandlung bei Transfer	Begrenzt auf 9.200 / 18.400 € Steuerbefreiung	Standard, mögliche Besteuerung auf Veräußerungsgewinne	Generali, CNP Assurances
Steuerliche Behandlung der Einzahlungen	Abzugsfähig	Nicht abzugsfähig	Avenir Mutuel, La Banque Postale
Verfügbarkeit der Fonds	Bis zur Rente blockiert, außer Ausnahmen	Frei verfügbar	AXA, Macif

Welche Profile sind für diesen Transfer geeignet?

Transfers zu den PER richten sich optimal an Personen, die ihre Altersvorsorge proaktiv planen und sofort steuerliche Vorteile auf ihre Einkünfte nutzen möchten. Zum Beispiel ein Arbeitnehmer, der mehrere Lebensversicherungsverträge besitzt und seine Altersvorsorge zentralisieren will, könnte diese Vorgehensweise interessant finden. Ebenso sollten Selbstständige, die Angebote wie Madelin nutzen, auf einen moderneren PER umsteigen, der an die steuerlichen und sozialen Entwicklungen angepasst ist. Schließlich sollten junge Berufstätige, die auf anspruchsvollere Sparlösungen setzen, dieses integrierte Angebot prüfen, das Versicherer wie Allianz oder BNP Paribas anbieten.

Die Integration des PER in das Ökosystem der Lebensversicherung ist ein Fortschritt, der die Gewohnheiten deutlich verändert. Auch wenn dieses System noch relativ neu ist, ist der Trend klar: Versicherer, ob klassische wie Groupama oder innovative wie La Banque Postale, positionieren sich, um diesen Transfer zu begleiten und zu vereinfachen.

Erhöhter Transparenz über die Renditen der Eurofonds: Ein Schritt zu mehr Vertrauen

Ein weiterer grundlegender Aspekt der Reformen durch das Gesetz Pacte betrifft die Transparenz. Die in den Lebensversicherungsverträgen weit verbreiteten Eurofonds bieten eine Kapitalsicherung, leiden jedoch häufig unter begrenzter Performance, was bei Sparer zu Unzufriedenheit oder Missverständnissen führt. Angesichts dieser Feststellung schreibt das Gesetz den Versicherern vor, jährlich die garantierten Renditen sowie den Anteil am Gewinn, der zugeteilt wird, zu veröffentlichen.

Konkret:

• 📣 Obligative Veröffentlichung vor Ende April: Die Versicherer müssen auf ihrer Website innerhalb von maximal 90 Arbeitstagen nach dem 31. Dezember die für das vergangene Jahr gewährten Zinssätze mitteilen.
• 🖥️ Zugänglichkeit über fünf Jahre: Diese Informationen müssen mindestens fünf Jahre zugänglich bleiben.
• 🔒 Erweiterte Kontrolle: Die Renditen nicht vermarkteter Verträge müssen ebenfalls veröffentlicht werden.

Diese Anforderungen begünstigen ein besseres Verständnis der tatsächlichen Leistungsfähigkeit für die Sparer und ermöglichen einen erleichterten Vergleich zwischen Akteuren wie Generali, LCL oder BNP Paribas, die um eine anspruchsvollere und informierte Kundschaft buhlen.

Pflicht 📑	Vorteil für den Sparer 💡	Betroffene Versicherer 🏢
Jährliche Veröffentlichung	Klarer und regelmäßiger Performance-Überblick	AXA, Groupama, Macif
Transparenz bei alten Verträgen	Bessere Einsicht in alle Produkte	CNP Assurances, Allianz
Online-Verfügbarkeit der Daten	Einfacherer Vergleich	La Banque Postale, Generali

Eine positive Dynamik für Markt und Versicherte

Diese Verpflichtung wird bei Verbrauchern positiv aufgenommen, die bereits seit langem mehr Informationen forderten. Sie ist eine direkte Reaktion auf das Informationsungleichgewicht, das den Sparer oft benachteiligte, insbesondere im Vergleich zu Versicherern, die ihre kommerzielle Kommunikation sehr unterschiedlich gestalten.

Diese Maßnahme könnte zudem einige Marktteilnehmer dazu bewegen, ihre Tarifpolitik und die Verteilung der Gewinne zu überdenken, um wettbewerbsfähig und transparent zu bleiben. Insbesondere Institute wie Macif oder Allianz beobachten diese Entwicklung genau.

Stärkung der Information über die anfallenden Gebühren bei Lebensversicherungen

Neben der Veröffentlichung der Renditen hebt das Gesetz Pacte einen zentralen Punkt hervor: die präzise Kenntnis der mit den Verträgen verbundenen Gebühren. Besonders im Fokus stehen die Einheiten-Account-Produkte (UC), die höhere Renditen bieten, aber auch Risiken bergen. Diese Reform zielt darauf ab, die Übersichtlichkeit der Gebühren zu verbessern, um den Sparer besser zu schützen und informierte Entscheidungen zu ermöglichen.

Bei Abschluss oder Beitritt muss der Versicherer nun ein Dokument vorlegen, das im Detail enthält:

• 📄 Die Brutto- und Nettoleistung der Gebühren für jede angedachte Einheit-Account-Option.
• 🕵️‍♂️ Die Details der in der Vergangenheit berechneten Gebühren, festgelegt durch Dekret.
• 🏷️ Etwaige Rückvergütungen, die von den Versicherern oder beauftragten Verwaltern vereinnahmt werden.

In der Praxis ermöglicht diese Regelung, versteckte Kosten in Höhe manchmal beträchtlicher Beträge zu vermeiden, insbesondere bei großen Gruppen wie BNP Paribas oder AXA, die auf diesen Märkten sehr aktiv sind. Der informierte Verbraucher erhält nun eine bessere Übersicht über die tatsächlichen Zahlungen.

Informationselement 🔎	Vor der Reform	Nach der Reform	Repräsentative Versicherer ⚖️
Vorstellung der Gebühren bei Abschluss	Allgemein und oft oberflächlich	Detailliert und pro UC aufgeführt	Groupama, Generali, Macif
Transparente Rückvergütungen	Kaum oder nicht kommuniziert	Obligatorisch und erwähnt	CNP Assurances, La Banque Postale
Analyse der Nettoperformance der Gebühren	Nicht obligatorisch	Verpflichtend	LCL, Allianz

Diese größere Transparenz wird allgemein positiv aufgenommen, sowohl von den Sparerinnen und Sparern als auch von den Kontrollbehörden. Sie ist Teil einer insgesamt stärkeren Verantwortlichkeit der Akteure im Sektor, insbesondere bei Anbietern wie Avenir Mutuel oder BNP Paribas.

Förderung grüner und solidarischer Sparformen durch Lebensversicherungen

Angesichts der drängenden Klima- und Sozialfragen enthält das Gesetz Pacte auch Bestimmungen, die die Versicherungsnehmer besser über den Anteil ihres Kapitals informieren sollen, das in grüne oder solidarische Fonds investiert wird. Ziel ist letztlich, eine verantwortungsvollere Finanzwirtschaft zu fördern, ohne diese Option verpflichtend zu machen.

• 🌳 Pflichtinformation vor Abschluss: Die Versicherer müssen klar die verfügbaren grünen oder solidarischen Produkte im Vertrag darstellen.
• 📈 Jährlicher Bericht: Die Vertragsinhaber erhalten eine Information über den tatsächlichen Anteil ihres Kapitals, das in soziale oder ökologische Anlagen investiert ist.
• 🤝 Anreiz ohne Verpflichtung: Die Versicherer fördern die Wahl dieser Fonds, ohne deren Nutzung zu erzwingen.

Mehrere Anbieter wie La Banque Postale, Groupama oder Macif haben diese Vorgehensweise schnell aufgenommen. Einige Spezialisten wie CNP Assurances legen besonders Wert auf die Schaffung von Einheiten-Account-Produkten, die der ökologischen Transition gewidmet sind. Dieser Trend spiegelt den zunehmenden Wunsch wider, Sparen und Werte zu verbinden – ein entscheidender Punkt für viele Sparer im Jahr 2025.

Aspekt 🌱	Beschreibung	Ziel	Beteiligte Akteure 🌿
Information vor Abschluss	Auflistung der verfügbaren grünen/solidarischen Fonds	Transparenz im Angebot	Groupama, La Banque Postale, AXA
Jährlicher Bericht	Realer Anteil nachhaltiger Anlagen	Überwachung und Aufklärung	CNP Assurances, Macif, Allianz
Anreiz	Keine Besteuerung, nur Förderung	Nachhaltige Entwicklung	Generali, BNP Paribas

Erhöhte Verpflichtungen im Informations- und Kommunikationsbereich

Im Allgemeinen verfolgt das gesamte durch das Gesetz Pacte eingeführte Maßnahmenpaket das Ziel, die Versicherer durch eine stärkere Informationspflicht gegenüber den Versicherten in die Verantwortung zu nehmen. Dies zeigt sich nicht nur durch die systematische Veröffentlichung von Leistungskennzahlen und Gebühren, sondern auch durch eine verständlichere und pädagogischere Kommunikation für die Sparer.

Zu den wichtigsten Maßnahmen gehören:

• 📢 Jährliche Veröffentlichung eines klaren Berichts über den Vertrag, der Gebühren, Leistungen und Anlagestrategien beleuchtet, durch bedeutende Akteure wie BNP Paribas oder LCL.
• ✍️ Verbesserung des prävertraglichen Informationsdokuments, das Risiken und Kosten genau beschreibt.
• 🎯 Schulung der Berater und Agenten, damit diese ihre Kunden besser bei ihren Entscheidungen begleiten können.

Dieser strengere Rahmen zielt auf eine höhere Kundenzufriedenheit, auch bei großen Portfolios wie bei Generali oder Groupama. Ziel ist es, Streitigkeiten zu reduzieren und eine reibungslosere Erfahrung bei der Verwaltung Ihrer Lebensversicherung zu gewährleisten.

Obligation 📋	Wirkung 🎯	Beispielhafte Akteure 🤝
Transparenter Jahresbericht	Klare Übersicht und erleichtertes Monitoring	AXA, Macif, CNP Assurances
Ausführliches prävertragliches Dokument	Weniger Überraschungen für den Sparer	La Banque Postale, Allianz, BNP Paribas
Schulung der Berater	Bessere Begleitung	Generali, Groupama, Avenir Mutuel

Fiskalische Auswirkungen und Punkte, die 2025 zu beachten sind

Die steuerliche Fragestellung bleibt im Zentrum der Attraktivität der Lebensversicherung, und das Gesetz Pacte bringt wichtige Klarstellungen. Die Möglichkeit, intern zu transferieren, wobei die Steuerhistorie erhalten bleibt, vermeidet unerwünschte steuerliche Erschwernisse. Zudem profitieren Transfers zu einem PER von einem attraktiven steuerlichen Anreiz, der auf Steuerbefreiung bei Veräußerungsgewinnen und Abzug der Einzahlungen beim zu versteuernden Einkommen basiert.

Dennoch ist es entscheidend, diese wesentlichen Punkte stets im Blick zu behalten:

• ⚠️ Der Transfer eliminiert die klassische Besteuerung bei späterer Auszahlung nicht: Ihr Vertrag bleibt den bisherigen Steuerregeln unterworfen.
• ⚠️ Das Fenster für Transfers zum PER ist zeitlich begrenzt: Nach dem 1. Januar 2026 ist diese Möglichkeit ausgeschlossen.
• ⚠️ Achtung bei Anlage und Liquidität: Das langfristige PER schränkt den Zugang zu den Fonds ein.

Es wird empfohlen, diese Entscheidungen nach eingehender Beratung durch spezialisierte Berater, insbesondere bei großen Anbietern wie BNP Paribas oder AXA, zu treffen. Für interessierte Privatpersonen gibt es detaillierte Analysen auf spezialisierten Websites, insbesondere unter die Umverteilung MGEN oder die Debatten um die Gesundheitskosten.

Fiskalelement 📊	Vor Gesetz Pacte ⚖️	Nach Gesetz Pacte 🚀	Praktischer Rat 📝
Beibehaltung der Steuerhistorie	Kein Transfer ohne Verlust möglich	Interner Transfer bei Erhaltung der Steuerhistorie	Bei Ihrem Versicherer erkundigen
Transfer zum PER	Selten möglich	Möglich bis 2026 mit steuerlichen Vorteilen	Langfristig planen
Steuern bei Auszahlungen	Klassische Besteuerung	Keine Änderung	Vor jeder Operation informieren

Welche Strategien sollten bei den Reformen der Lebensversicherung angewandt werden?

Für Sparer bietet das Gesetz Pacte mehrere Hebel zur Optimierung der Lebensversicherung. Es ist jedoch entscheidend, den richtigen Weg zu kennen. Die wichtigste Herausforderung besteht darin, die neuen Produkte von Versicherern wie Allianz, Macif oder Groupama zu bewerten und den optimalen Zeitpunkt für einen Transfer, eine Umwandlung oder eine Diversifizierung in grüne Fonds zu bestimmen.

Hier einige praktische Ratschläge:

1. 🎯 Prüfen Sie Ihren aktuellen Vertrag: Ermitteln Sie, ob er alt und wenig rentabel ist, was einen internen Transfer zur Nutzung verbesserter Optionen rechtfertigen könnte.
2. 📊 Vergleichen Sie Gebühren und Leistung: Nutzen Sie die erhöhte Transparenz, um die Daten Ihrer Versicherer zu prüfen, sei es BNP Paribas, Generali oder CNP Assurances.
3. ♻️ Betrachten Sie solidarische oder ökologische Einheiten-Accounts: Nutzen Sie die verbesserte Information, um Ihre Sparanlagen an Ihre Werte anzupassen, etwa mit Fonds von La Banque Postale oder AXA.
4. 🔐 Betrachten Sie die PER für einen Teil Ihrer Altersvorsorge: Besonders wenn Sie erhebliche steuerliche Vorteile haben.
5. 🗓️ Achten Sie auf Fristen: Insbesondere auf das Ende der Transfermöglichkeit zum PER im Jahr 2026.

Eine Begleitung durch Fachberater ist unerlässlich. Große Akteure im Sektor wie LCL oder Allianz bieten maßgeschneiderte Beratung an, um Fehler zu vermeiden. Zögern Sie nicht, sich bei Ihrem Versicherer oder auf spezialisierten Plattformen wie die Rückerstattung von Gesundheit-Beiträgen zu informieren, die auch Themen im Zusammenhang mit Lebensversicherungen behandeln.

Praktische FAQ zu den Neuerungen der Lebensversicherung im Gesetz Pacte

• ❓ Gilt die erweiterte Transferfähigkeit für alle Lebensversicherungsverträge?
  Ja, die erweiterte Transferfähigkeit betrifft sowohl Monofond- als auch Multi-Fond-Verträge, sofern der Transfer innerhalb desselben Versicherers erfolgt.
• ❓ Welche steuerlichen Vorteile bietet der Transfer zu einem PER?
  Der Transfer ist mit einer Steuerbefreiung auf Veräußerungsgewinne bis zu einem bestimmten Grenzwert verbunden und ermöglicht die steuerliche Abzugsfähigkeit der Einzahlungen auf den PER.
• ❓ Was bedeutet die obligatorische Veröffentlichung der Renditen der Eurofonds?
  Die Versicherer müssen online detaillierte Informationen über garantierte Zinsen und Gewinnbeteiligung bereitstellen, sowohl für laufende als auch für alte Verträge.
• ❓ Warum ist die Transparenz bei Gebühren wichtig?
  Eine bessere Sichtbarkeit der Gebühren ermöglicht es dem Sparer, Angebote zu vergleichen, den Einfluss der Kosten auf die Nettorendite zu verstehen und unangenehme Überraschungen zu vermeiden.
• ❓ Wie informiert man sich über grüne oder solidarische Fonds?
  Die Versicherer müssen vor Abschluss und durch jährliche Berichte die in diese Fonds investierten Anteile offenlegen, was eine bewusste Wahl ermöglicht.